2. 2024依賴以舊換新政策實(shí)現(xiàn)高增長(zhǎng)，今年內(nèi)需和出海都將放緩

1月9日，乘用車市場(chǎng)信息聯(lián)席會(huì)（下稱“乘聯(lián)會(huì)”）披露，2024年，中國(guó)新能源乘用車國(guó)內(nèi)零售量同比增長(zhǎng)41%至1089.9萬(wàn)輛，增速同比提高5個(gè)百分點(diǎn)。全年新能源汽車零售滲透率為47.6%，同比增加12個(gè)百分點(diǎn)。

2024年乘用車國(guó)內(nèi)零售累計(jì)達(dá)到2289萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)5.5%。2024年上半年，國(guó)內(nèi)車市走勢(shì)低迷，下半年以舊換新補(bǔ)貼政策加碼，疊加各地財(cái)政提供的置換補(bǔ)貼，刺激全年車市達(dá)到上述規(guī)模。

拓展閱讀：

1. 2024出口高增速已經(jīng)難以維持，2025年純電或0增長(zhǎng)

a. 乘聯(lián)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，2024年乘用車出口480萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)25%，同比放緩37個(gè)百分點(diǎn)。2024年四季度，出口同比增速僅為8%。

b. 中國(guó)汽車出口面臨歐盟加征反補(bǔ)貼關(guān)稅、競(jìng)爭(zhēng)從國(guó)內(nèi)向海外蔓延等不利因素。在1月9日舉行的溝通會(huì)上，乘聯(lián)會(huì)秘書長(zhǎng)崔東樹預(yù)計(jì)，2025年汽車出口同比增幅將在10%左右，純電動(dòng)汽車出口或?yàn)榱阍鲩L(zhǎng)。

c. 中國(guó)汽車工業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2024年前11個(gè)月，純電動(dòng)車出口89.4萬(wàn)輛，同比下降10.8%。

d. 直接壓力來(lái)自關(guān)稅。俄羅斯、墨西哥和歐盟都是中國(guó)主要的汽車出口目的地，如今卻面臨已經(jīng)生效或者潛在的關(guān)稅危機(jī)，影響出口規(guī)模。

e. 俄羅斯在過(guò)去兩年都是中國(guó)第一大出口目的地，年銷量約100萬(wàn)輛，但自2025年1月1日起，俄聯(lián)邦海關(guān)署將進(jìn)口汽車的關(guān)稅系數(shù)調(diào)整為20%-38%；墨西哥是第二大出口國(guó)，如今正面臨美國(guó)的施壓，被要求與中國(guó)車企“保持距離”。

2. 2025新能源汽車不會(huì)高歌猛進(jìn)，最多30%增速

a. 2024年，中國(guó)新能源乘用車產(chǎn)銷量首次突破1000萬(wàn)輛；2025年，中國(guó)新能源汽車全年銷量將首次超越傳統(tǒng)燃油車，這比此前的官方目標(biāo)提前十年。

b. 中國(guó)電動(dòng)汽車百人會(huì)副理事長(zhǎng)兼秘書長(zhǎng)張永偉預(yù)計(jì)2025年新能源汽車銷量（包括出口）有望達(dá)到1650萬(wàn)輛，同比增速接近30%，滲透率突破50%。

c. 汽車之家研究院更為樂(lè)觀，其認(rèn)為，2025年下半年新能源汽車市場(chǎng)滲透率將突破60%。

d. 增速會(huì)放緩，與市場(chǎng)逐漸接近飽和，以及技術(shù)過(guò)渡期的因素密切相關(guān)，增速放緩可以視為進(jìn)入爬坡階段的正�，F(xiàn)象。

3. “混動(dòng)是過(guò)渡技術(shù)”爭(zhēng)論影響市場(chǎng)需求，今年插混成為新能源新增長(zhǎng)點(diǎn)

a. 2024年前11個(gè)月，插混市場(chǎng)（含增程）銷量同比激增76.89%，達(dá)458.5萬(wàn)輛，而純電動(dòng)車的銷量增速則放緩至22.6%，總量為631.4萬(wàn)輛。顯然，兩種動(dòng)力類型的銷量差距正在迅速縮小。插混、增程已成為新能源汽車市場(chǎng)持續(xù)增長(zhǎng)的關(guān)鍵驅(qū)動(dòng)力。

b. 業(yè)內(nèi)曾有主流判斷堅(jiān)持認(rèn)為插電混動(dòng)和增程只是過(guò)渡技術(shù)，純電才是新能源汽車技術(shù)的終局形態(tài)。但當(dāng)一臺(tái)混動(dòng)車型能耗指標(biāo)越發(fā)接近純電車的時(shí)候，這樣的言論看來(lái)要被打一個(gè)問(wèn)號(hào)。

c. 車企都有插混和增程技術(shù)儲(chǔ)備，但為了迎合市場(chǎng)和政策，而只推純電車型。

4. 插混在能耗和成本上接近純電，體驗(yàn)感完全一致

a. 插混、增程式車型相較于純電動(dòng)車型，有更低的購(gòu)買成本；不需要大尺寸電池包，可節(jié)省一大筆成本；

b. 隨著技術(shù)的不斷提升，插混、增程式車型在使用體驗(yàn)上正無(wú)限接近純電動(dòng)車型，而且在動(dòng)力、能耗等方面的表現(xiàn)也越來(lái)越好。

5. 政府明確不放棄燃油車，新型燃料內(nèi)燃機(jī)將逐步上市

a. 吉利全新一代醇?xì)潆娀燹I車和SUV兩款，將于2025年投放市場(chǎng)。同一燃料箱內(nèi)，甲醇和汽油靈活配比混合，采用甲醇發(fā)動(dòng)機(jī)、超低溫冷啟動(dòng)技術(shù)，可實(shí)現(xiàn)甲醇燃料在零下40℃低溫下的啟動(dòng)，發(fā)動(dòng)機(jī)熱效率達(dá)48.15%。像東北這樣高寒的高緯度地區(qū)，將借此有機(jī)會(huì)搭上電氣化出行的順風(fēng)車。

b. 政府部門關(guān)注到燃油車企的轉(zhuǎn)型陣痛，明確了不會(huì)放棄燃油車。工業(yè)和信息化部裝備工業(yè)一司副司長(zhǎng)郭守剛表示，除了大力發(fā)展新能源汽車，還要同步推動(dòng)內(nèi)燃機(jī)技術(shù)創(chuàng)新，激發(fā)傳統(tǒng)燃油車廠商的轉(zhuǎn)型活力。不能忽視傳統(tǒng)燃油車及內(nèi)燃機(jī)技術(shù)的發(fā)展，要激發(fā)傳統(tǒng)能源汽車和內(nèi)燃機(jī)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展活力，實(shí)現(xiàn)高水平轉(zhuǎn)型升級(jí)。

6. 全球車企對(duì)新能源觀點(diǎn)分歧嚴(yán)重

a. 有的加速了技術(shù)轉(zhuǎn)型步伐，有的則推動(dòng)區(qū)域性的產(chǎn)業(yè)保護(hù)政策，試圖給自己留出轉(zhuǎn)型的時(shí)間和空間。

b. 對(duì)于中國(guó)新能源汽車產(chǎn)業(yè)來(lái)說(shuō)，內(nèi)部要推出既能滿足消費(fèi)者需求，又能避免車企虧損的車型；外部則需推動(dòng)全球車企共同轉(zhuǎn)型，以減少外部競(jìng)爭(zhēng)壓力并逐步掌握新能源技術(shù)的話語(yǔ)權(quán)。

7. 什么叫真正的出海成功，國(guó)際化成功？

a. 上汽澳大利亞公司總經(jīng)理曹宗強(qiáng)向《財(cái)經(jīng)》感慨，澳大利亞人不認(rèn)為豐田是日本品牌，而是澳大利亞品牌，因?yàn)槁飞吓艿亩际秦S田車，最愛(ài)的澳式橄欖球聯(lián)賽是豐田冠名的，豐田無(wú)處不在。名爵希望像豐田一樣，做到高度的本地化。

b. “‘本地化’是企業(yè)出海經(jīng)營(yíng)中最核心的詞，我們必須完全尊重當(dāng)?shù)厝说奈幕��?xí)慣和商業(yè)習(xí)慣，所有的理念都必須本地化�！鄙掀�旗下的名爵連續(xù)四年排名澳大利亞市場(chǎng)銷量第七，創(chuàng)造中國(guó)車企最好表現(xiàn)。

短評(píng)：

業(yè)內(nèi)都認(rèn)同，中國(guó)車企要做到真正的國(guó)際化，除了產(chǎn)品出海，要做到品牌價(jià)值、研發(fā)體系、供應(yīng)鏈體系、銷售服務(wù)體系的全價(jià)值鏈出海。

日本豐田和韓國(guó)現(xiàn)代都是全球化領(lǐng)軍企業(yè)，但路徑有很大不同。豐田強(qiáng)調(diào)從難到易，打造標(biāo)桿；現(xiàn)代則重點(diǎn)布局新興國(guó)家市場(chǎng)，從南美、非洲、中東等相對(duì)容易的市場(chǎng)起步，再打入歐美成熟市場(chǎng)。

中國(guó)企業(yè)出海并沒(méi)有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)答案，更重要的是根據(jù)自身的戰(zhàn)略目標(biāo)、品牌定位和優(yōu)勢(shì)資源，判斷整個(gè)布局的路徑。